Na terça-feira, o par EUR/USD testou novamente o nível 1,0944 duas vezes e encontrou duas rejeições, levando a uma reversão em favor do dólar americano e iniciando uma nova queda em direção ao nível de retração Fibonacci de 200,0%, em 1,0857. Se o par conseguir se manter acima de 1,0944, pode-se esperar mais valorização do euro em direção ao próximo nível de retração Fibonacci de 261,8%, em 1,1057.
A estrutura da onda no gráfico de 1 hora (1H) mudou. A última onda descendente concluída não conseguiu quebrar a mínima anterior, enquanto a última onda ascendente mal ultrapassou o pico anterior por apenas alguns pontos. Isso indica que a tendência de alta permanece intacta. No entanto, o atual movimento de alta parece impulsivo, impulsionado principalmente pelas preocupações com a desaceleração econômica dos EUA devido às políticas de Trump. Essa tem sido uma das principais razões por trás do recente colapso do dólar americano.
O cenário fundamental de terça-feira foi mais uma vez misto. Os índices de sentimento econômico ZEW da Alemanha e da zona do euro ficaram em 51,6 e 39,8, respectivamente, superando as expectativas do mercado. No entanto, os dados de início de construção de moradias, produção industrial e licenças de construção dos EUA também foram mais fortes do que o esperado, o que impediu os touros de ampliarem seus ganhos. O euro não conseguiu romper acima de 1,0944 em três tentativas, o que, na minha opinião, sugere que é hora de uma onda de queda significativa, já que o euro vem se recuperando há muito tempo. O nível 1,0944 tem atuado como uma resistência firme, e a última onda de alta foi notavelmente fraca.
Hoje, a reunião do Fed fornecerá aos investidores novos insights substanciais sobre a política monetária. Acredito que o dólar americano possa se recuperar um pouco hoje. Isso não indica necessariamente o início de uma tendência de baixa, mas uma onda de baixa significativa é altamente provável.
No gráfico de 4 horas, o par continua a subir após quebrar acima do canal horizontal, confirmando uma tendência de alta dentro de um canal ascendente. Uma rejeição no nível de Fibonacci de 61,8%, em 1,0818, sugere que a tendência de alta pode se estender em direção ao nível de retração de 76,4%, em 1,0969. Enquanto isso, divergências de baixa estão se formando nos indicadores CCI e RSI, sinalizando uma correção iminente. Um movimento descendente também é provável no gráfico de 1 hora. Se não houver surpresas por parte do Fed nesta noite, espero que o dólar se fortaleça em direção a 1,0818.
Relatório de Compromisso dos Traders (COT):
Na semana passada, os traders profissionais abriram 3.424 posições compradas e fecharam 19.772 posições de venda, revertendo o sentimento "não comercial" para uma tendência de alta, impulsionado por Donald Trump. O número total de posições compradas entre os especuladores chegou a 188.000, enquanto as posições de venda diminuíram para 175.000.
Durante vinte semanas consecutivas, os grandes investidores vinham reduzindo suas participações em euros, mas nas últimas cinco semanas, começaram a desfazer as posições vendidas e a aumentar a exposição comprada. A divergência na política monetária entre o BCE e o Fed ainda favorece o dólar dos EUA, mas as políticas de Trump continuam a ser um fator mais dominante, o que pode levar a uma mudança dovish na política do Fed e até mesmo a uma recessão na economia dos EUA.
Calendário econômico dos EUA e da zona do euro:
- Zona do Euro - Índice de Preços ao Consumidor (10:00 UTC)
- EUA - Decisão da taxa de juros do FOMC (18:00 UTC)
- E.U.A. - Projeções de taxas de juros "Dot Plot" (18:00 UTC)
- EUA - Conferência de imprensa do FOMC (18:30 UTC)
O dia 19 de março apresenta quatro lançamentos econômicos importantes, sendo que três deles são altamente significativos para o dólar norte-americano. O sentimento do mercado pode sofrer grandes mudanças na sessão noturna.
Previsão para o EUR/USD e recomendações de negociação:
Posições de venda podem ser consideradas se o par rejeitar 1,0944 na tabela horária, tendo como alvo 1,0857 e 1,0797.
As posições de compra também são uma opção, mas continuo cético quanto à forte e ininterrupta recuperação do euro. Costumo ser cauteloso quando o preço se move em apenas uma direção sem recuos significativos. Novas entradas de compras só são aconselháveis se o par fechar acima de 1,0944, com um alvo de 1,1057.
Níveis de retração de Fibonacci:
- Gráfico horário: 1.0529 – 1.0213
- Gráfico de 4 horas: 1.1214 – 1.0179
